Taloustieteen Nobelin palkinto jaettiin tänä vuonna kahden amerikkalaistutkijan kesken. Sekä Robert Engle että Clive Granger ovat kehittäneet tilastollisia metodeja makrotalouden aikasarjojen tutkimiseen. Englen kehittämät matemaattisen mallit keskittyvät ajasta riippuvan volatiliteetin, Grangerin yhtäaikaisten trendien tutkimukseen.
Vuonna 1942 syntynyt Engle opettaa New Yorkin yliopistossa, Walesissa vuonna 1934 syntynyt Granger on nykyään Kalifornian yliopiston taloustieteen professori. Molempien tutkimukset sijoittuvat taloustieteen kovaan matemaattiseen ytimeen.
Ruotsin akatemian mukaan Englen kehittämistä malleista on tullut korvaamattomia työvälineitä paitsi tutkijoille, myös rahoitusmarkkinoilla toimiville analyytikoille. He käyttävät niitä muun muassa tasearvojen hinnoitteluun ja sijoitussalkkujen riskien arviointiin.
Grangerin mallit puolestaan ovat käyttökelpoisia kun tutkitaan varallisuuden ja kulutuksen välisiä suhteita, vaihtokurssien ja hintatasojen kehitystä tai lyhyt- ja pitkäaikaisten korkojen liikkeitä.